Tarifas de referido para CPA: reglas de divulgación al cliente

¿Puede un CPA aceptar una tarifa de referido por enviar a un cliente a una plataforma de bienes raíces? Muchas veces sí, pero con límites. El Código de Conducta Profesional del AICPA en general no permite una comisión o tarifa de referido de un cliente para quien el CPA también presta servicios de auditoría, revisión o compilación, y para los demás clientes exige que el CPA divulgue el arreglo al cliente. Las juntas estatales de contabilidad pueden añadir sus propias reglas, algunas más estrictas. Esta publicación explica el marco habitual para que decidas si participar y cómo hacerlo en cualquier programa de referidos, incluido el de DoorRaise.

Esta publicación forma parte de nuestra guía sobre la sindicación de bienes raíces. Es información general para contadores; el Código del AICPA y tu junta estatal son la autoridad para tu situación. Las reglas están vigentes a octubre de 2026.

¿Qué cubre la regla del AICPA?

La regla del AICPA sobre comisiones y tarifas de referido (antes Rule 503) tiene dos partes relevantes aquí. Primero, un CPA que presta ciertos servicios a un cliente, como una auditoría, revisión o compilación, en general no puede aceptar una comisión por una recomendación o referido a ese cliente. Segundo, para las comisiones permitidas y las tarifas de referido, el CPA debe divulgar el arreglo al cliente. El Código lo publica el AICPA, y la numeración y el texto se actualizan de vez en cuando, así que lee la versión vigente; el Código de Conducta Profesional del AICPA está en línea (en inglés). Varias juntas estatales publican resúmenes en lenguaje sencillo, como la página de la Junta de Contabilidad de California sobre comisiones y honorarios contingentes (en inglés), que también muestra cómo un estado puede exigir divulgación por escrito y una constancia firmada por el cliente.

¿En qué difieren las reglas estatales?

Las juntas estatales adoptan sus propias reglas de contabilidad, y pueden seguir al AICPA, ir más lejos o diferir en la redacción. Puntos que debes revisar con tu junta:

• Si la divulgación debe ser por escrito y hacerse antes del referido.
• Qué debe decir la divulgación: el monto o el método de cálculo y la función del CPA.
• Si se requiere la firma del cliente.
• Si la regla se aplica a todos los clientes o solo a ciertos servicios.

¿Qué debe decir una buena divulgación?

Una nota breve por escrito al cliente, guardada en el expediente del encargo, que cubra:

1. Que recomiendas una empresa o servicio.
2. Que la empresa te paga una tarifa si el cliente se registra y paga, y cuánto (un monto fijo, no un porcentaje de lo que capte).
3. Que el cliente es libre de elegir a otro proveedor y que lo ayudarás a comparar.
4. Que no das asesoría legal ni de valores sobre la captación.

Después guarda una copia. Si un cliente dice que no, no envíes ningún referido.

¿Por qué importa la estructura de la tarifa más allá de las reglas contables?

La ley de valores añade una segunda capa. Bajo la ley federal, las personas a quienes se paga por encontrar inversionistas, sobre todo con pagos ligados a la transacción como un porcentaje del dinero captado, pueden ser tratadas como corredores que deben registrarse. Consulta pagar a quienes captan capital y la Section 15(a) de la Exchange Act (en inglés). Una tarifa por referir a un cliente a un servicio, que se paga sin importar si el cliente capta dinero o si cierra algún proyecto, es distinta de un pago por presentar inversionistas. Pero la etiqueta no decide: los hechos sí. Un CPA no debe:

• Aceptar una tarifa que dependa del dinero captado, de inversionistas encontrados o de que un proyecto cierre.
• Presentar inversionistas al proyecto de un cliente ni recomendar que la gente invierta.
• Hablar con los inversionistas de un cliente sobre la inversión.

La tarifa de socios de DoorRaise sigue esta línea: son $500 fijos en efectivo, una vez por cada patrocinador referido que paga la tarifa inicial, nunca por un inversionista, un monto captado o un cierre, y nunca un porcentaje. El patrocinador referido recibe $500 de descuento en su tarifa inicial de $1,500. Los CPA siguen sus propias reglas para informar a sus clientes. Lee la página para socios CPA para ver los detalles.

¿Y la regla del cliente de auditoría en la práctica?

Si auditas, revisas o compilas para el cliente, supón que no puedes aceptar la tarifa en absoluto. Muchos CPA simplemente rechazan tarifas de referido de cualquier cliente para evitar confusiones. Un patrocinador que te pidió preparar los estados financieros de su empresa para un prestamista es un caso típico a vigilar. La pregunta es si algún servicio que prestas a ese cliente es uno que el Código trata como restringido.

¿Hay alternativas a una tarifa?

Sí. Puedes referir a un cliente sin ninguna tarifa, lo que elimina para ti la cuestión de la divulgación. También puedes pedir a la plataforma un descuento para tu cliente en lugar de una tarifa para ti. El referido de DoorRaise da al patrocinador referido $500 de descuento en la tarifa inicial de $1,500 en cualquiera de los casos. Consulta las cifras completas en la página de precios y lee qué hace un CPA en un proyecto en la guía para CPA sobre el trabajo fiscal de una sindicación.

Cómo encaja DoorRaise

DoorRaise es una plataforma de tecnología, no un despacho de abogados, corredor de bolsa, asesor de inversión ni portal de financiamiento. Forma la empresa del proyecto, genera los documentos de la oferta, hace las firmas electrónicas y la verificación de inversionistas acreditados y rastrea las transferencias bancarias a escrow en Enterprise Bank & Trust. Nunca prepara K-1: lo hace el contador del proyecto, y DoorRaise los entrega. Los patrocinadores pagan $1,500 al inicio (no reembolsables), $5,000 al cierre (solo si el proyecto cierra) y $3,500 al año.

Si un cliente tuyo quiere reunir dinero para un edificio de apartamentos, puede crear una página de patrocinador.

Preguntas frecuentes

¿Puede un CPA aceptar una tarifa de referido?

A veces. Revisa el Código del AICPA y a tu junta estatal. En general no se permite una tarifa de un cliente de atestación, y para otros clientes se exige divulgarlo al cliente.

¿Debe ser por escrito la divulgación?

Muchas juntas estatales lo exigen, y es una buena práctica en todas partes. Revisa la regla de tu junta.

¿Es distinta una tarifa fija de referido de una comisión?

Para las reglas contables, ambas están cubiertas por la regla de comisiones y tarifas de referido. Para la ley de valores, una tarifa fija que no depende del dinero captado ni de una venta es muy distinta de un pago ligado a una transacción de valores.

¿Puedo referir a los inversionistas de mi cliente a una plataforma?

El programa de DoorRaise no paga por inversionistas, y los CPA no deben presentar inversionistas al proyecto de un cliente. El enlace es para patrocinadores que reúnen dinero para su propio proyecto.

¿A quién pregunto para obtener una respuesta definitiva?

A tu junta estatal de contabilidad, a la línea de ética del AICPA o a tu propio asesor legal. Esta publicación no puede decidir tus hechos.

Fuentes

• AICPA: Código de Conducta Profesional (en inglés)
• Junta de Contabilidad de California: comisiones y honorarios contingentes (en inglés)
• 15 U.S.C. 78o: registro y regulación de corredores y operadores (en inglés)
• SEC: guía para el registro de corredores de bolsa (en inglés)

Esta publicación es información general, no asesoría legal, fiscal ni de ética profesional. Las reglas profesionales difieren por estado y cambian, así que revisa el Código del AICPA y a tu junta estatal de contabilidad. La información está vigente a octubre de 2026. DoorRaise no es un despacho de abogados, corredor de bolsa, asesor de inversión ni portal de financiamiento.